Влияние налоговой политики государства на инвестиционную активность в стране

Обновлено: 28.03.2024

Инвестиционная политика государства – это совокупность мероприятий, реализуемых государством для формирования наиболее благоприятных условий для всех субъектов хозяйствования с целью стимулирования инвестиционной деятельности в стране, подъема национальной экономики, повышения уровня эффективности функционирования реальных секторов экономики и решения наметившихся социальных проблем.

На сегодняшний день государство оказывает влияние на инвестиционную активность посредством различных рычагов, среди которых можно выделить следующие:

  • реализация финансово-кредитной и налоговой политики;
  • предоставление разного рода налоговых льгот хозяйствующим единицам, которые инвестируют финансовые ресурсы в реконструкцию и техническое перевооружение производства;
  • реализация амортизационной политики;
  • научно-технический прогресс;
  • создание благоприятных условий для привлечения зарубежных капиталовложений и т.д.

Разработка инвестиционной государственной политики осуществляется, как правило, с учетом следующих принципов:

  • нацеленность инвестиционной государственной политики на достижение поставленных стратегических целей;
  • учет инфляции и потенциальных факторов риска;
  • обязательное экономическое обоснование капиталовложений;
  • формирование оптимальной структуры инвестиций;
  • выбор надежных и относительно недорогих источников и способов формирования инвестиций.

Цели и задачи инвестиционной политики государства

Целью государственной инвестиционной политики является реализация стратегического плана экономического и социального развития государства посредством оживления инвестиционной деятельности, в значительной мере, направленной на подъем отечественной экономики и повышение эффективности общественного производства.

Одной из целей инвестиционной политики России является достижение независимости России в отраслях, которые:

  • ускоряют НТП (например, электронная, космическая, авиационная промышленность);
  • обеспечивают продовольственную независимость от прочих государств (пищевая промышленность);
  • обеспечивают независимость в области обеспечения граждан лекарствами и медицинскими препаратами.

Готовые работы на аналогичную тему

На сегодняшний день задачи инвестиционной политики зависят от поставленных целей и от экономической обстановки, сложившейся в стране в текущий момент. Среди наиболее важных задач

  • инвестиционной политики выделяют:
  • выбор и поддержка развития отраслей, которые остро нуждаются в государственном содействии;
  • обеспечение конкурентоспособности продукции российского производства;
  • поддержка развития субъектов малого и среднего предпринимательства;
  • поддержка развития экспортных производств;
  • обеспечение определенного уровня сбалансированности в развитии наиболее важных отраслей отечественной национальной экономики.

Механизм реализации принятой инвестиционной политики в обязательном порядке должен содержать:

  • выбор наиболее надежных источников и способов финансирования капиталовложений;
  • установление или организация учреждений и структур, ответственных за реализацию инвестиционной государственной политики;
  • разработка и внедрение нормативно-правовой основы для функционирования инвестиционных рынков.
  • создание благоприятных условий для привлечения зарубежных инвестиций.

В настоящее время помимо инвестиционной политики, реализуемой государством, выделяют отраслевую, региональную инвестиционную политику и инвестиционную политику хозяйствующих единиц и экономических субъектов. Несмотря на относительную обособленность перечисленных видов инвестиционной политики все они находятся в тесной взаимосвязи между собой, при этом определяющая роль принадлежит государственной политике, т.к. предопределяет общие правила игры в сфере капиталовложений и в значительной мере способствует активизации инвестиционной деятельности на всех уровнях.

Наиболее важное правило реализации государственной инвестиционной политики можно сформулировать следующим образом: инвестиционная политика на макроуровне должна способствовать стимулированию инвестиционной деятельности на микроуровне.

Отечественную инвестиционную политику можно назвать достаточно специфической, так как для неё характерны следующие особенности:

  • значительное влияние государства на функционирование национальной экономики;
  • чувствительность экономики к кризисным процессам.

Региональная инвестиционная политика

Региональная инвестиционная политика – это совокупность мероприятий, которые реализовываются на уровне отдельного региона и в значительной мере способствуют мобилизации инвестиционных ресурсов и выбору направлений их наиболее эффективного и рационального использования в интересах региона.

Можно сказать, что инвестиционная политика в каждом субъекте федерации характеризуется некоторыми особенностями, которые связаны с:

  • политикой, осуществляемой в отдельном регионе;
  • производственным потенциалом;
  • географическим местонахождением отдельного региона;
  • природно-климатическими условиями;
  • инвестиционной привлекательностью региона для зарубежных инвесторов.

Среди наиболее важных задач региональной инвестиционной политики выделяют:

  • формирование инфраструктуры инвестиционного рынка;
  • установление приоритетных направлений инвестирования;
  • создание условий для привлечения внебюджетных источников финансирования инвестиций, в т.ч. свободных финансовых ресурсов населения, зарубежных инвестиций и инвестиций из прочих регионов;
  • обеспечение интеграции регионального рынка инвестиций с международным финансовым рынком, в т.ч. рынком капиталовложений.

Региональная инвестиционная политика в большей части направлена на подъем экономики и повышение эффективности производства в регионе, обеспечение его самофинансирования.

Нужны еще материалы по теме статьи?

Воспользуйся новым поиском!

Найди больше статей и в один клик создай свой список литературы по ГОСТу

Автор этой статьи Дата последнего обновления статьи: 19.02.2022

Полина Михайловна Копруджу

Эксперт по предмету «Финансы» , преподавательский стаж — 8 лет

Автор24 - это сообщество учителей и преподавателей, к которым можно обратиться за помощью с выполнением учебных работ.

Научная статья посвящена исследованию роли и направлений влияния налоговой политики на инвестиционную деятельность предприятий. Актуальность исследования обусловлена тем, что налоговая политика может выступить механизмом, стимулирующего рост инвестиционной активности бизнеса в России.

Экономика и управление

Дата публицакии 18.11.2021


Создание и развитие любого бизнеса невозможно без осуществления инвестиционных вложений. Инвестиционная деятельность предприятий, в данный момент, один из главных механизмов, который способствует социально-экономическому развитию Российской Федерации. В случае снижения объема инвестиций в основной капитал происходят такие негативные процессы, как износ основных фондов, снижение объемов производства, отсутствие открытие новых предприятий и реализации инновационных проектов.

Налоговая политика – один из главных инструментов, который обеспечивает функционирования не только бюджетной системы государства и национальной экономической системы, но и степень инвестиционной активности хозяйствующих субъектов.

Налоговая политика может быть определена как совокупность экономических, финансовых и правовых мер государства по формированию налоговой системы страны в целях обеспечения финансовых потребностей государства, отдельных социальных групп общества, а также социально-экономического развития страны [2, с. 136 ].

С одной стороны, задача налогового регулирования – это формирование базы источников налоговых доходов в федеральный, региональные и местные бюджеты, с целью обеспечения своих социально-экономических функций.

С другой стороны, чем ниже уровень налогового бремени в стране, то тем выше вероятность того, что начнет приход иностранного инвестиционного капитала, который будет вкладываться в реализацию и производству отечественного внутреннего валового продукта.

В процессе влияния налоговой политики на инвестиционную деятельность предприятий, можно выделить следующие факторы:

- уровень налогообложения прибыли;

- уровень налоговых ставок на другие налоги;

- уровень налоговой нагрузки;

- таможенные пошлины и сборы;

- уровень сложности налогового законодательства;

- степень ответственности за нарушение налогового законодательства;

- инструменты налогового стимулирования инвестиционной деятельности.

Именно налоговые ставки являются одним из важных инструментов воздействия на инвестиционную активность предпринимательских структур российской экономики, поскольку [3, с. 350]:

- рост налоговых ставок приводит к снижению объема капитальных инвестиций в новые производственные объекты, что влияет и на снижение темпов производства ВВВ;

- снижение налоговых ставок приводит к активизации инвестиционной деятельности предприятий и увеличению объемов производства, что позволяет в будущем времени получить дополнительные финансовые ресурсы для совершенствования и масштабирования своего бизнеса.

Важно использовать различные инструменты налогового стимулирования инвестиционной активности предприятий. Даже снижение налоговых ставок, которое в первое время приведет к снижению объема поступления налоговых доходов в бюджет, может в дальнейшем привести к росту поступлений из-за экономического роста государства.

На сегодняшний день, в список актуальных инструментов налогового стимулирования инвестиционной активности хозяйствующих субъектов стоит включать [1, с.139]:

- снижение налоговых ставок;

- налоговые льготы предприятия при осуществлении капитальных вложений (инвестиций в основной капитал);

- инвестиционное налоговое кредитование;

- льготный режим налогообложения доходов при выплате дивидендов акционерам компании;

- налоговые льготы предприятиям, основанные на численности занятых.

Таким образом, подводя итоги исследования, можно прийти к следующему заключению: налоговая политика имеет высокий уровень воздействия на инвестиционную деятельность предприятий. В случае роста налоговых ставок и нагрузки на хозяйствующих субъектов, их объемы капитальных инвестиций будут снижаться, и наоборот. Также, необходимо отметить важность использования инструментов налогового стимулирования инвестиционной активности предприятий, что выступает поддержкой экономического роста государства.

В статье говорится о ключевой роли налоговой политики в инвестиционной деятельности предприятий.

Налоговая политика предприятия – свод правил осуществления долгосрочного и оперативного планирования налоговой деятельности. Она затрагивает вопросы выбора модели учёта, выработку стиля взаимоотношений с контрагентами. Главная цель создания документа – оптимизация налоговой нагрузки, обеспечение предсказуемости налоговых расходов и рациональное распределение финансовых потоков. Основная цель составления налоговой политики предприятия – создание условий для получения максимальных прибылей на фоне снижения налогового бремени. Продуманная стратегия и тактика помогает решать такие задачи, как:

  • правильный расчет финансовых показателей деятельности предприятия;
  • объективная оценка степени влияния на уровень рентабельности проектов налоговой нагрузки;
  • формирование удобного платежного календаря;
  • оптимизация налогов.

Для создания эффективной и работающей модели поведения в сфере налогообложения предприятию необходимо придерживаться следующих правил:

  1. Отсутствие противоречий между предпринимаемыми действиями и нормами законодательства. Это обеспечит минимизацию риска возникновения серьезных споров с налоговыми органами, исключит вероятность образования задолженности и штрафных санкций по налоговым платежам.
  2. Минимизация налоговых отчислений должна осуществляться без снижения темпов производства. То есть стремиться следует не столько к уменьшению суммы налогов, сколько к их оптимальному соотношению с результатами хозяйственной деятельности.
  3. Максимальное использование на практике возможных налоговых льгот.
  4. Внесение своевременных и оперативных корректив в налоговую политику на фоне изменения норм действующего законодательства.
  5. Ежегодное планирование объемов расчетов по налогам, контроль над исполнением бюджета и анализ отклонений от него.

Знание некоторых нюансов налогового законодательства позволит инвестору выбрать наиболее эффективную схему финансового планирования и получить более высокий доход.

Налогообложение существенно влияет на результат инвестирования – доход, получаемый от капитала. Чтобы платить меньше, а получать больше, налоговый вопрос важно продумать еще на этапе планирования инвестиций. Используя доступные возможности и зная необходимые нюансы, можно значительно повлиять на прибыль от сделок с финансовыми активами.

Налоговая ставка является единой для дохода от продажи акций и облигаций, дивидендов по акциям или купонных выплат по облигациям и составляет 13%, как и при налогообложении физических лиц.

Разбираясь в налогообложении, вам стоит учесть сразу несколько вопросов:

  • Резидентство;
  • Инвестиционные инструменты;
  • Срок владения;
  • Инвестиционные вычеты;
  • Выбор посредника.

В налоговом законодательстве прописано несколько исключений, которые стоит учесть для снижения издержек.

Зависят они чаще всего от срока владения ценными бумагами.

  1. Если вы владеете акциями российских компаний более 5 лет, вы полностью освобождаетесь от уплаты налога на доход, полученного от их продажи.
  2. Если вы владеете акциями российских компаний, которые относятся к высокотехнологичному или инновационному сектору, более года, вы также полностью освобождаетесь от уплаты налога. Перечень таких компаний определяет правительство РФ и регулярно его обновляет.
  3. Не облагаются налогом доходы в виде купонных выплат по муниципальным и государственным облигациям.
  4. Корпоративные облигации, выпущенные после 1 января 2017 года, полностью освобождены от налога на купонный доход.
  5. Доход, получаемый по депозиту, тоже не облагается налогом, если он не превышает на сегодняшний день 12,5% для рублевых вкладов: это текущая ставка рефинансирования ЦБ – 7,5%, увеличенная на 5%. И 9% – для валютных вкладов. Сегодня ни один надежный банк не может предложить своим клиентам такой доходности. Это значит, что вам не придется платить налог на доход, получаемый по депозитам.

Стимулируя граждан инвестировать в российскую экономику, государство ввело новый вид налоговых вычетов – инвестиционные вычеты, под которые подпадают любые инструменты, обращающиеся на российском рынке ценных бумаг.

  1. Если вы владеете любой ценной бумагой более трех лет, весь полученный доход при продаже (но не более трех миллионов рублей за каждый год владения бумагой) не будет облагаться налогом.
  2. При открытии индивидуального инвестиционного счета (ИИС) у брокера или управляющей компании, вы можете воспользоваться одним из двух вариантов вычетов:
  • вычет в сумме внесенных средств, но не более 400 тысяч рублей в год. Таким образом, можно вернуть до 52 000 рублей в год. Но при закрытии ИИС ранее чем через три года после его открытия, полученный вычет придется вернуть государству;
  • вычет в сумме полученного дохода. В этом случае вся полученная сумма будет полностью освобождена от налогообложения. Но если вы закрыли ИИС ранее чем через три года, придется заплатить налоги за пропущенные налоговые периоды, в том числе набежавшие пени.

На зарубежных рынках российские инвесторы лишены любых льгот и вычетов, доступных на отечественном фондовом рынке. И в этом, пожалуй, единственный минус зарубежного инвестирования.

Здесь важно учитывать, действует ли между Россией и страной, в которую вы инвестируете, соглашение об избежании двойного налогообложения. Суть такого соглашения проста – исключить дублирующие налоги в двух странах. Условия соглашений могут варьироваться. Например, ставка налогообложения дивидендов по акциям американских компаний в России составляет 13%. В США она равна 10%. Согласно договору между двумя странами российские инвесторы уплачивают налог в США по ставке 10% и еще 3% – в бюджет России.

Вопрос налогообложения, разумеется, не может быть определяющим при планировании инвестиций, однако знание некоторых нюансов позволит вам выбрать наиболее эффективную схему инвестирования и получить более высокий доход.

Инвестиционная активность – это показатель развития инвестиционной деятельности, отражающий стадию интенсивности инвестиционного процесса – вложения средств.

Инвестиционная активность является составным компонентом инвестиционной привлекательности. Она отражает уровень развития инвестиционного климата в конкретной сфере народного хозяйства или в экономике государства в целом. Ее высокий уровень развития сопровождается желанием инвесторов вкладывать свои средства в различные сферы и отрасли экономики.

Если рассматривать понятие инвестиционной активности на микроэкономическом уровне, то она отражает активную разработку инвестиционных проектов конкретной организацией, заключением контрактов с инвесторами т.е. привлечение инвестиций в отдельную сферу деятельности, отельную отрасль экономики.

Инвестиционная активность определяется воздействием ряда факторов. Прежде всего, это такие показатели макроэкономического развития государства как уровень безработицы, научно-технический прогресс, динамика расширенного воспроизводства, налоговая нагрузка, процентные ставки.

Рисунок 1. Факторы, влияющие на инвестиционную деятельность. Автор24 — интернет-биржа студенческих работ

Инструменты налогового стимулирования инвестиционной активности

Налоговая политика государства, уровень налоговых ставок в сфере предпринимательской деятельности оказывают огромное воздействие на развитие экономики.

Формирование инвестиционной активности, создание в предпринимательской сфере благоприятного инвестиционного климата возможно посредством применения различных инструментов налогового стимулирования капитальных вложений. К таковым относятся:

Готовые работы на аналогичную тему

  • уровень налоговой нагрузки;
  • гласность налоговой системы;
  • процентные ставки по налогам;
  • принципы формирования налоговой базы;
  • наличие стимулирующих налоговых льгот;
  • наличие специальных налоговых режимов;
  • налоговые механизмы, ориентированных на использование сбережений домохозяйств в инвестиционных проектах;
  • введение амортизационных режимов.

Общий уровень налоговой нагрузки, применяемой в экономике страны, дает характеристику экономической эффективности развития государства. Налоговая нагрузка включает в себя все виды налогов, подлежащих уплате физическими и юридическими лицами.

От того, каким образом устроена налоговая система страны, каковы ее законодательные основы зависит возможность предвидения, прогнозирования налоговых последствий инвестиционных вложений в тот или иной сектор, в ту или иную экономическую отрасль. Требуется формирование точного законодательства, правовых основ налогового функционирования, дающее ясное видение налоговых последствий, ясность итогов налогообложения.

Важное значение в стимулировании инвестиционной активности имеет внедрение пониженных налоговых ставок. Для нашей страны актуально снижение процентных ставок по налогам на прибыль, НДС и налогам на имущество. Именно эти ставки определяют уровень налоговой нагрузки на предпринимательский сектор.

Следует отметить, что внедрение стимулирующих налоговых льгот является не менее актуальным направлением реализации налоговой политики, ориентированной на инвестиционное развитие экономики. Налоговые льготы вводятся на первоначальных этапах предпринимательской деятельности. В настоящее время по некоторым видам деятельности предполагается получение налоговых льгот в течение первых двух лет ее ведения. Они предполагают введение нулевых ставок на доходы от предпринимательской деятельности и снижение ставки по налогу на прибыль организаций, применяющих общую систему налогообложения.

В процессе деятельности организации происходит изменение стоимости ее активов – основных средств по д воздействием инфляции. Эта стоимость требует корректировки, поскольку, списание основных средств реализуется в течение определенного временного периода – их амортизации. Это требует корректировки стоимости активов, чтобы дооценивать размеры реальной амортизации при наличии инфляции. Причем, дооценка должна быть обоснованной и рациональной, иначе налоговое планирование организации будет реализовано с нарушениями.

Правильное начисление амортизации может быть осуществлено и за счет предоставления инвестиционных скидок. Их значительные размеры позволяют превысить накопленную амортизацию за счет вложения средств. Инвестиционные льготы должны расти пропорционально темпам инфляции. Тогда, открываются возможности доходного ведения предпринимательской деятельности при отсутствии реального роста инвестиций. Это позволяет компенсировать недооценку амортизации.

Следует отметить, что на инвестиционную активность оказывают влияние и иные налоги, которые не связаны с доходами предпринимательского сектора. Например, социальные взносы во внебюджетные фонды, таможенные сборы по инвестиционной продукции.

Направления налоговой политики, ориентированные на стимулирование инвестиционной активности

Для развития инвестиционной активности в сфере предпринимательства налоговая политика государства требует реализации следующих направлений деятельности:


В статье рассмотрен вопрос о развитии инвестиционного климата в России, проведен анализ внешних и внутренних прямых инвестиций в Россию и за границу. Влияние бухгалтерского и налогового законодательства на развитие инвестиционного климата в России целесообразно рассматривать, анализируя ставки налогообложения для резидентов и нерезидентов, так как ставки налогообложения различны. Государственная политика Российской Федерации направлена на развитие инвестиционного климата в стране, чем обусловлено уменьшение налоговых ставок и льготный порядок налогообложения данной сферы экономических взаимоотношений.

Ключевые слова: бухгалтерское законодательство, налоговое законодательство, инвестиционный климат, инвестиции, меры налоговой политики.

Развитие инвестиционного климата России является на данной момент одной из первоочередных для организации внешнеэкономических связей России.

Целью исследования является изучение влияния бухгалтерского и налогового законодательства на развитие инвестиционного климата в России. Данной цели соответствует задача углубленного анализа законодательных актов Российской Федерации и международных стандартов, их влияния на формирование и улучшение инвестиционной среды нашей страны, определение направлений повышения привлекательности инвестиционного климата в России.

Инвестирование как отрасль деятельности хозяйствующих субъектов связана с высокими рисками частичной или полной потери вложенных материальных ценностей. Но, благодаря глубокому изучению особенностей и проблем данной отрасли есть возможность их определения. Данные особенности обуславливают бухгалтерская и налоговая законодательные базы и существующие положение России на мировом рынке. Инвестиционной климат России обусловлен многими факторами, к которым относятся эффективность экономики, уровень политического развития государства и его приоритетных направлений, доступность банковского кредитования, и, естественно влияние бухгалтерского и налогового законодательства.

В настоящее время в России проводится поддержания развития инвестиционного климата, изучаются способы привлечения инвестиций в экономику нашей страны, что само собой определяет актуальность работы.

Новизна данной работы состоит в определении особенностей налогообложение резидентов и нерезидентов РФ по направлениям инвестирования.

Основной методикой исследования является анализ налогового и бухгалтерского законодательства Российской Федерации и изучение международных стандартов учета в части инвестирования.

В минувшем 2015 году общий объем прямых иностранных инвестиций в мире вырос на 36 процентов по сравнению с предыдущим годом и составил 1, 7 триллионов долларов. В тоже время в России он сократился в 2,8 раза меньше, чем в 2014 году.Снизились в 2015 году и обязательства федеральных органов управления РФ перед нерезидентами по портфельным инвестициям — на $6,7 млрд — против снижения в 2014 году на $8,7 млрд.

В том числе в четвертом квартале 2015 года эти обязательства увеличились на $0,3 млрд после снижения в третьем квартале на $1,5 млрд. Во втором квартале они увеличились на $2,2 млрд после снижения в первом на $7,7 млрд. [4].

Причины такого снижения сумм инвестиций и увеличения обязательств, следующие:

Первая причина неблагоприятный инвестиционный климат, несмотря на предпринимаемые попытки его улучшить с помощью изменения бухгалтерского и налогового законодательства.

Вторая причина — медленное развитие российской промышленности. Зарубежные инвесторы не видят перспектив в этом секторе из-за высоких рисков потери вложенных активов.

Проанализируем динамику прямых инвестиций за 2012 — первые 3 квартала 2015 года за границу и в Россию (таблица).

Динамика прямых внешних ивнутренних инвестиций России за 2012- первые 3 квартала 2015 года. [составлено по источнику5] (млн. долл. США)

Прямые инвестиции, в том числе:

Года

Относительное отклонение

2012

2013

2014

1–3 кв. 2015

2013г. к 2012г.

2014г.к 2013г.

2015г.к 2014г.

2015г.к 2012г.

Таким образом, государственная политика по поддержке инвестиционного климата находит свое отражение в 2013 году по отношению к 2012 году. Сумма прямых инвестиций в Россию увеличилась более чем на 36 процентов, но и увеличилась более чем на 77 процентов и сумма внешних инвестиций за границу. Далее наблюдается отрицательный прирост сумм прямых инвестиций и за рубеж и в Россию, что, по моему мнению, связано с понижением ценности нашей российской денежной единицы, а это дает инвестору сомнения в стабильности инвестиционных потоков России.

Конечная цель инвестирования — наращение капитала. Эту цель в первую очередь формируют критерии стабильности инвестиционных проектов и устойчивость бухгалтерского и налогового законодательства. Согласно анализу ряда иностранных специалистов налоговое законодательство России действует относительно недавно и нестабильно.

Инвестиционный климат представляет собой процесс создания положительных экономических, политических и социальных условий для привлечения капитала, определяющий степень привлекательности инвестиционного рынка.

Проанализируем налоговое законодательство России отношении налогообложения инвестиционных проектов.

Целесообразно исследовать налогообложение инвестиций по отраслям для резидентов и не резидентов России.

На данный момент в области инвестирования в недвижимость действует льготный порядок. Однако, не смотря на этот факт, объем иностранных инвестиций в недвижимость в России в 2015 году упал на 60 процентов по сравнению с 2014 годом. В 2015 году иностранные представители вложили в российскую недвижимость 540 миллионов долларов, примерно такая же сумма инвестиционных потоков в данную отрасль наблюдалась только в 2009 году.

Говоря об инвестициях в ценные бумаги, налоговая политика России также является привлекательной для инвесторов. Так, с 1 января 2015 года вступили в силу новые нормы федерального № 39-ФЗ от 22 апреля 1996 закона «О рынке ценных бумаг» и Налогового кодекса, согласно которым в российское законодательство вводится понятие индивидуальный инвестиционный счет, по которому налогоплательщик сможет совершать операции с ценными бумагами и получать налоговые вычеты. Новые нормы предоставляют возможность управляющей компании открывать индивидуальный инвестиционный счет с максимальной суммой взноса от 400 тысяч рублей и минимальным сроком — три года. Однако налоговые нерезиденты лишены права получать налоговые вычеты.

Доход от продажи ценных бумаг облагается налоговой ставкой 13 %. Налоговая ставка 35 % устанавливается в отношении ряда доходов, в число которых входят процентные доходов по вкладам в банках, находящихся на территории Российской Федерации, налоговая база по которым определяется в соответствии со статьей 214.2 Налогового Кодекса России, суммы экономии на процентах при получении налогоплательщиками заемных (кредитных) средств в части превышения размеров, указанных в пункте 2 статьи 212 НК РФ и прочих.

В отношении депозитов налоговое законодательство России предусматривает случаи уплаты налогов, если рублевая ставка по депозиту превышает ставку рефинансирования Центрального Банка Российской Федерации более чем на 5 пунктов, то с этой разницы вкладчик обязан заплатить подоходный налог на депозит — 35 процентов — для резидентов РФ и 30 процентов — для нерезидентов, суммы дохода и по валютным вкладам, если процентная ставка по вкладу превышает 9 процентов годовых [2]

Правительство Российской федерации предпринимает меры по улучшению инвестиционного климата России, основные направления, которых:

1) упрощение миграционного режима;

2) сокращение административных барьеров при реализации инвестиционных проектов;

3) оптимизация процедур по доступу к инфраструктуре;

4) совершенствование таможенного администрирования, меры налоговой политики, направленной на стимулирование инвестиций в модернизацию и инновационное развитие экономики;

5) координация сопровождения инвестиций в российскую экономику и защиты прав инвесторов.

Таким образом, предпринимаются стимулирующие меры налоговой политики, такие как освобождение от налога на прибыль организаций при реализации ценных бумаг при сроке владения свыше 5 лет и размере владения не менее 10 процентов; освобождение от налога на прибыль организаций, оказывающих услуги в сфере образования и здравоохранения; освобождение от налога на имущество организаций энергоэффективного оборудования сроком на 3 года.

Основными законами, регулирующие бухгалтерский учет в России являются Федеральный закон от 06.12.2011 № 402-ФЗ «О бухгалтерском учете», положения по бухгалтерскому учету, гражданский кодекс РФ.

Для достижения цели развития инвестиционного климата в России необходимо устроить бухгалтерское законодательство в соответствии с нормами международных стандартов финансовой отчетности (далее МСФО). Согласно утвержденному приказу Министерства финансов от 25 ноября 2011 года № 160н нормы МСФО введены в действие международные стандарты финансовой отчетности и разъяснений международных стандартов финансовой отчетности на территории Российской Федерации.

Понятие «Международных стандартов финансовой отчетности» обобщает несколько документов: концепция финансовой отчетности, стандарты (IFS,IFRS) и интерпретации стандартов (SIC,IFRIC). [1]

На пути адаптации норм МСФО в России сложились проблемы, связанные с тем, что международные стандарты составляются комитетом в Великобритании. Так как правовая база нашей страны меняется законодательством России, то с изменением международных стандартов — они должны будут приняты на территории Российской Федерации, что ставит России в полную зависимость от решений британского органа.

Еще одной проблема, связана с противоречиями бухгалтерского законодательства нормам МСФО: отчетность согласно МСФО отвечает интересам рыночной экономики, отчетность российских стандартов бухгалтерского учета четко определена и стандартизирована, а по международным стандартам финансовой отчетности — в каждом финансовом институте уникальна.

Но, не смотря на проблемы, связанные с внедрением норм МСФО, это позволит привлечь иностранный инвестиционный капитал на рынок России.

С 1 января 2015 года увеличился круг организаций, которые обязаны сдавать отчетность МСФО [3]. К таким организациям относятся кредитные организации, страховые организации, предприятия, ценные бумага которых допущены к организованным путем их включения в котировальный список. А с 2015 года включены негосударственные пенсионные фонды, управляющие компании инвестиционных фондов, акционерные организации, перечень которых утвержден правительством, и акции которых находятся в федеральной собственности. Включение в список негосударственных пенсионных фондов и управляющих компаний призвано увеличить контроль над их деятельностью и усилить защиту неквалифицированных инвесторов.

Таким образом, в Российское бухгалтерское законодательство внедряются нормы МСФО, с помощью которых для иностранных инвесторов создается благоприятная почва для бизнеса.

Инвестиционный климат России определяется, прежде всего, экономическими условиями для капитала, но важное значение имеют социальные и политические условия, в которых действует инвестор. Безусловно, развитие инвестиционного климата страны это стратегическая задача, к решению которой Россия стремится, предпринимая меры стимулирующего характера для привлечения инвесторов.

Государство планирует развивать инвестиционную деятельность, совершенствуя экономику страны, принимая меры льготного характера налогообложения, совершенствуя бухгалтерское законодательство под международные стандарты финансовой отчетности. Влияние таких мер может определиться притоком инвестиций. Возможность такого притока высока, благодаря привлечению новых рынков, партнеров и инвесторов.

Основные термины (генерируются автоматически): Россия, инвестиционный климат, Российская Федерация, финансовая отчетность, налоговое законодательство, бухгалтерское законодательство, бухгалтерский учет, стандарт, инвестиционный климат России, налоговая политика.

Автор статьи

Куприянов Денис Юрьевич

Куприянов Денис Юрьевич

Юрист частного права

Страница автора

Читайте также: